à la Une

Avril 2012

Innovation Source et Nomura lancent le Nomura Voltage Short ?Term Source ETF

Ce nouvel ETF a pour objectif de fournir une exposition réactive et tactique à la volatilité en suivant l’indice Nomura Voltage Strategy Short ?Term 30 ?day USD TR, un indice qui cherche à saisir les pics de volatilité, tout en réduisant les coûts de (...)

Innovation

Natixis arrange et place €150 millions d’obligations catastrophes émises au bénéfice d’ERDF

Stratégie

Goldman Sachs : « Se couvrir en achetant des puts sur les bancaires ! »

Archives

Derniers articles

Articles populaires

Octobre 2009

Interview Hatem Dohni : « Le ’smile’ est la troisième source de performance à laquelle nous avons recours dans nos fonds d’arbitrage de volatilité »

Smile, Structure par terme, Relative Value : Hatem Dohni, Responsable du pôle volatilité de CCR Asset Management nous explique différentes stratégies d’arbitrage de vol

Avril 2009

Innovation Impact de taux aléatoires dans des modèles « smilés »

Lors de la conférence annuelle WBS, Pricing Partners a présenté ses nouveaux travaux sur l’impact de taux aléatoires dans des modèles de prise en compte du risque du smile par processus de volatilité locale avec saut (...)

Octobre 2008

Innovation Barclays Capital lance l’indice Vertex !

La stratégie Vertex investit sur la volatilité forward, en combinant des positions long et short sur des variance swaps d’échéances appropriées...

Octobre 2008

News Les traders de BNP Paribas et de la SG ont tiré profit des positions de la CNCE

Dans un marché iliquide, les traders de la Caisse Nationale des Caisses d’Epargne n’ont trouvé comme contrepartie que les opérateurs de BNP Paribas et ceux de la Société Générale. Ils ont dû déboucler leur position à prix (...)

Août 2008

Interview Bruno Dupire : « Le problème de la finance n’est pas de calculer... »

Pionnier des modèles à volatilité locale et leader de la recherche quantitative à la Société Générale puis à Paribas, Bruno Dupire, nous livre sa vision des marchés et répond aux critiques sur la volatilité locale...

Mars 2008

Produit Variance swap cappé

Si la crise des subprimes a mis en difficulté de nombreux opérateurs « short vol », le variance swap cappé demeure une alternative intéressante pour ceux qui souhaitent shorter la volatilité, tout en conservant une exposition limitée en cas de (...)

Janvier 2008

Innovation S&P innove en lançant des indices d’Arbitrage de Volatilité et de Carry Trade

Les trois indices « SP 500 Volatility Arbitrage », « Currency Arbitrage » et « Long-Only Merger Arbitrage » sont les premiers d’une longue série d’indices qui seront lancés par SP en 2008 avec pour but de répliquer les principales stratégies d’arbitrage mise en place sur les (...)

Juillet 2007

Interview Sebastien Bossu : « Il faut recourir à des méthodes d’estimation créatives »

Quels sont les avantages des Variance Swaps et plus généralement des produits de volatilité ? Comment sont-ils gérés ? Sebastien Bossu, Equity Derivatives Structurer chez Dresdner Kleinwort nous répond...

Janvier 2007

Interview Elie Ayache : « Le trading des produits dérivés n’a rien à voir avec les distributions de probabilité »

Il fut un des premiers traders de volatilité sur le matif ! Fondateur d’ITO33 et ancien responsable de la recherche à Dexia AM, Elie Ayache nous livre sa réflexion sur les Marchés dérivés qu’il définit comme la technologie du (...)

< 1 | 2

Derniers articles

Articles populaires

Logo

Produit Variance swap cappé

Si la crise des subprimes a mis en difficulté de nombreux opérateurs « short vol », le variance swap cappé demeure une alternative intéressante pour ceux qui souhaitent shorter la volatilité, tout en conservant une exposition limitée en cas de (...)

Logo

Interview Elie Ayache : « Le trading des produits dérivés n’a rien à voir avec les distributions de probabilité »

Il fut un des premiers traders de volatilité sur le matif ! Fondateur d’ITO33 et ancien responsable de la recherche à Dexia AM, Elie Ayache nous livre sa réflexion sur les Marchés dérivés qu’il définit comme la technologie du (...)

Logo

News Les traders de BNP Paribas et de la SG ont tiré profit des positions de la CNCE

Dans un marché iliquide, les traders de la Caisse Nationale des Caisses d’Epargne n’ont trouvé comme contrepartie que les opérateurs de BNP Paribas et ceux de la Société Générale. Ils ont dû déboucler leur position à prix (...)

Logo

Note Le modèle Miri Benhamou Gobet

Le modèle Miri Benhamou Gobet représente de l’évolution d’un sous jacent sous forme de processus à volatilité locale combiné à processus à saut...

Logo

Innovation Agritel lance le premier indice de volatilité sur les matières premières agricoles !

Agritel, cabinet de conseil indépendant spécialisé dans la gestion du risque de prix sur les matières premières agricoles, annonce le lancement d’un indicateur de marché inédit, « Agritel Volatility Index »...

Logo

News SG s’empare du portefeuille d’options actions de First New York

La Société Générale a remporté en fin septembre l’appel d’offres pour la cession d’un portefeuille contenant plus de neuf cent mille calls et puts sur plus de cinq cent cinquante sous-jacents différents...

Logo

Note Augmentation significative du niveau d’aversion au risque : vers une entrée durable en régime de crise ?

De nombreux indicateurs de marché ont franchi des niveaux préoccupants. Ce qui distingue la hausse présente du niveau d’aversion au risque des hausses que nous avons connues depuis le premier semestre 2010 est la tension significative des spreads de crédit high (...)

Logo

News L’approche global macro et le trading de volatilité plébiscités par les investisseurs...

Selon une enquête d’Aviva Investors, les investisseurs européens souhaitent renforcer leur allocation aux stratégies de performance absolue...

Logo

Stratégie La Volatilité : Une classe d’actifs pour rendre un portefeuille plus robuste aux crises

Les investisseurs, notamment ceux de long terme, devraient en tirer parti, pour rendre leurs portefeuilles moins vulnérables aux épisodes de stress sur les marchés...

Logo

News La prime des options sur des niveaux raisonnables

Malgré des fondamentaux porteurs, le colza Euronext reste de marbre avec une volatilité implicite faible...

Logo

Stratégie Les idées de trading recommandées par Goldman Sachs pour 2010

Vendre un forward starting variance swap sur le SP 500 pour jouer la baisse de la volatilité l’année prochaine, voilà une des idées phares de trading publiées par les équipes de Goldman Sachs...

Logo

Innovation Barclays lance le iPath V Stoxx Short-Term Futures Total Return ETN

Barclays Bank a lancé ses premiers ETNs iPath au Royaume-Uni avec 12 nouveaux ETNs cotés à la Bourse de Londres offrant aux investisseurs une exposition aux matières premières et la volatilité...

Logo

Interview Sebastien Bossu : « Il faut recourir à des méthodes d’estimation créatives »

Quels sont les avantages des Variance Swaps et plus généralement des produits de volatilité ? Comment sont-ils gérés ? Sebastien Bossu, Equity Derivatives Structurer chez Dresdner Kleinwort nous répond...

Logo

Interview Hatem Dohni : « Le ’smile’ est la troisième source de performance à laquelle nous avons recours dans nos fonds d’arbitrage de volatilité »

Smile, Structure par terme, Relative Value : Hatem Dohni, Responsable du pôle volatilité de CCR Asset Management nous explique différentes stratégies d’arbitrage de vol

Logo

Stratégie Jouer la baisse de la corrélation via l’arbitrage d’action.

Malgré un second trimestre assez contrasté des hedge funds, les stratégistes de SG Private Banking demeurent positifs avec une préférence pour Relative Value et Event Driven

Focus

Réglementation Commercialisation des instruments financiers complexes

Depuis octobre 2010, la distribution de ces produits complexes est soumise à un régime juridique spécifique. Retour sur la position de l’AMF et l’ACP

Recherche avancée

© Next Finance 2006 - 2021 - Tous droits réservés