Innovation Source et Nomura lancent le « Nomura Voltage Mid-Term Source ETF »
Il s’agit du premier ETF lié à la volatilité proposé en Europe qui adopte une approche tactique vis-à-vis de la volatilité, permettant ainsi aux investisseurs de tirer parti des pics de volatilité…
|
News La prime des options sur des niveaux raisonnables
Malgré des fondamentaux porteurs, le colza Euronext reste de marbre avec une volatilité implicite faible...
|
Stratégie Dividendes : Un critère d’investissement encore largement sous-utilisé
Les marchés d’actions ne se mesurent pas (ou plus) à leurs seules perspectives de plus-values, mais aussi à leur capacité à délivrer un rendement élevé et pérenne...
|
Innovation Barclays lance le iPath V Stoxx Short-Term Futures Total Return ETN
Barclays Bank a lancé ses premiers ETNs iPath au Royaume-Uni avec 12 nouveaux ETNs cotés à la Bourse de Londres offrant aux investisseurs une exposition aux matières premières et la volatilité...
|
Innovation S&P innove en lançant des indices d’Arbitrage de Volatilité et de Carry Trade
Les trois indices « SP 500 Volatility Arbitrage », « Currency Arbitrage » et « Long-Only Merger Arbitrage » sont les premiers d’une longue série d’indices qui seront lancés par SP en 2008 avec pour but de répliquer les principales stratégies d’arbitrage mise en place sur les (...)
|
Innovation ProShares fournisseur d’ETFs alternatifs a lancé ses premiers ETFs de volatilité !
Les ETFs ProShares VIX Short-Term Futures (VIXY) et VIX Mid-Term Futures (VIXM) offrent une exposition à la volatilité des marchés boursiers...
|
Innovation Barclays Capital lance l’indice Vertex !
La stratégie Vertex investit sur la volatilité forward, en combinant des positions long et short sur des variance swaps d’échéances appropriées...
|
News L’approche global macro et le trading de volatilité plébiscités par les investisseurs...
Selon une enquête d’Aviva Investors, les investisseurs européens souhaitent renforcer leur allocation aux stratégies de performance absolue...
|
Pédagogie Variance swap cappé
Si la crise des subprimes a mis en difficulté de nombreux opérateurs « short vol », le variance swap cappé demeure une alternative intéressante pour ceux qui souhaitent shorter la volatilité, tout en conservant une exposition limitée en cas de (...)
|
News Niveau record pour la volatilité implicite du blé !
La confirmation de la sécheresse européenne et particulièrement russe a très fortement tendu le marché mondial déclenchant un tsunami de volatilité...
|
Interview Hatem Dohni : « Le ’smile’ est la troisième source de performance à laquelle nous avons recours dans nos fonds d’arbitrage de volatilité »
Smile, Structure par terme, Relative Value : Hatem Dohni, Responsable du pôle volatilité de CCR Asset Management nous explique différentes stratégies d’arbitrage de vol
|
Stratégie Les idées de trading recommandées par Goldman Sachs pour 2010
Vendre un forward starting variance swap sur le SP 500 pour jouer la baisse de la volatilité l’année prochaine, voilà une des idées phares de trading publiées par les équipes de Goldman Sachs...
|
News Pricing Partners sort en exclusivité le modèle Miri Benhamou Gobet !
Le modèle MBG représente l’évolution d’un sous jacent sous forme de processus à volatilité locale combiné à un processus à saut...
|
Interview Elie Ayache : « Le trading des produits dérivés n’a rien à voir avec les distributions de probabilité »
Il fut un des premiers traders de volatilité sur le matif ! Fondateur d’ITO33 et ancien responsable de la recherche à Dexia AM, Elie Ayache nous livre sa réflexion sur les Marchés dérivés qu’il définit comme la technologie du (...)
|
Interview Sebastien Bossu : « Il faut recourir à des méthodes d’estimation créatives »
Quels sont les avantages des Variance Swaps et plus généralement des produits de volatilité ? Comment sont-ils gérés ? Sebastien Bossu, Equity Derivatives Structurer chez Dresdner Kleinwort nous répond...
|